作者：黎晓云  
 
吉利汽车控股有限公司<175.HK>今天宣布，向高盛集团之联营公司GS Capital Partners VI Fund, L.P.发行金额18.97亿港元（约合16.69亿人民币）的2014年到期3厘可换股债券及3亿份认股权证。认股权证获全面行权后，公司估计可获25.86亿港元（约合22.77亿人民币）融资。
吉利称，通过发行可转债获得18.97亿港元，这笔资金将用作公司的资本支出、潜在收购以及一般企业用途。此外，公司预计将在全数行使认股权证后进一步募集6.89亿港元，这笔资金将用作一般营运资金用途。

吉利董事长李书福先生表示，这项投资将为吉利注入了额外资本，为公司的长期增长策略提供资金支持。公司还计划与高盛密切合作，进一步加强财务管理、运营效率和公司治理。

换股债换股价每股1.9港元，较停牌前收市价每股1.79元溢价6.1%，若到期全部执行转股，则吉利须发行9.98亿股，认股权证行权价每股2.3港元，较停牌前收市价溢价28.5%，若全部行权则可转换为3亿股。

假设认购协议完成，高盛将可转债全部执行换股，则可持有吉利扩大后股本的12.06%；假设高盛将所有可转债及权证进行行权，则约可持有吉利扩大后股本的15.13%，成其第二大股东。

据了解，GS Capital Partners VI Fund, L.P.是一间于德拉瓦成立的有限合伙企业，也是高盛旗下的私募基金。

此前，吉利表示，母公司正在参与沃尔沃股权收购的部分工作。而吉利汽车此次引入高盛这一战略投资者引来了众多猜测。有消息人士透露，吉利汽车计划将所获资金用以增加新车和零部件厂房，以及向母公司吉利控股集团收购汽车相关资产。

不过吉利汽车执行董事Lawrence Ang称，发行可转债和认股权证跟沃尔沃事宜无关。

中国汽车自主品牌频频出手，进行资本运作，在吉利向高盛发债券及权证之前，奇瑞向几家资产管理公司出售20%股权，融资29亿，而股神巴菲特旗下公司中美能源也持有比亚迪10%的股权。

对此， 国泰君安汽车行业研究员张欣向网易财经表示，这很难说明什么问题，只要价格低，当然会有投资机构想要，至于吉利汽车会不会复制比亚迪暴涨的走势，张欣称这主要是二级市场决定，和公司价值没多大关系。

吉利汽车今日复牌，开盘2.25港元，较停牌前的1.79港元涨25.7%。